怎样利用“走势关联度”进行选股股民炒股需要坚守正确的投资理念

互联网 2026-06-12 10:54:07

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怎样利用“走势关联度”进行选股股民炒股需要坚守正确的投资理念，下面跟随零三财经网小编一起来了解下。

　　大盘与个股的走势，有的关联度高，几乎达到亦步亦趋的地步；有的关联度低，两者甚至是背道而驰。“走势关联度”直接反映了主力资金的流向和个股的强弱，成为我们选股时的重要依据。

　　1、与大盘走势基本一致的个股，走势关联度高，涨跌空间与大盘不会偏离太大。

　　把大盘与个股的走势图一对照，就会发现多数个股与大盘的走势是吻合的，大盘大涨，个股也大涨；大盘大跌，个股也难以独身其身。大盘与个股的关系，是“大河有水小河满、大河没水小河干”。

　　这类个股缺乏集中性资金关照，走势只能随大流。在调整市道里，持股就比较被动，因为它难以抵抗大盘的系统性风险，而在上涨行情里，涨幅也无法超越大盘。因此，它并非最佳的投资选择。但若对大盘点位判断准确，在大盘跌至低位区时介入，要谋取市场平均利润并不难。

　　2、走独立行情的个股，走势关联度低，往往有主力资金独立运作。

　　这类个股大盘大涨时并未一哄而起，大盘跌时更是稳坐钓鱼台。走势图上，大盘如太阳下山走下坡路，这类个股却似行走在平坦的草原上，甚至不理会大盘的险恶环境，“躲进小楼成一统”，独立走上升通道。此类个股一般都有实力资金运作，走出似于庄股的走势，在大盘跌时抗跌，在大盘涨时升势可能更持久，持股收益能够超越大盘，并能回避大盘下跌的系统性风险。参与此类个股，可无须看大盘的脸色，只要一路持股，往往能有意外的惊喜。

　　3、率先见底的个股，有望成为下轮行情的领涨板块。

　　在一轮中级调整市里，那些率先见底的板块或个股，无疑是市场中先知先觉的群体。不过，只有在大盘走出底部之后才能确认底部。此是不妨回过头来看看，哪些个股在大盘阴跌绵绵时就开始构筑上升通道，便可把其作为重要的备选品种。

　　4、跌幅超越大盘的板块或个股，是被市场抛弃的群体。

　　对此类个股，投资者无疑应采取回避的策略。不过弱极会变强，在一轮调整市中跌幅最大的群体，一旦反弹起来也是极急促的。不过参与时宜持短线思维。

　　不管牛市、熊市还是平衡市，A股市场每年总有一波行情，股民只要耐心等待，在股指谷底伺机买进，在波峰时果断离场，就会成股市赢家。然而散户又是股市中的弱势群体，由于市场存在操纵行为和上市公司信息披露滞后与不规范现象，导致一些股民不但得不到回报，反而受骗甚至亏损。所以，炒股坚守正确的投资理念与操作策略，就显得格外重要。

　　投资理念

　　一、投资为主，投机为辅。

　　资金是投资者必备的武器，本金安全永远是第一位的。好股票也不是只涨不跌的。受供求关系影响，价格围绕价值波动，要善于卖出已被炒高获益丰厚的题材股。假如一只投机股在市场“绯闻”的炒作下，从8元涨到36元，但它要跌到18元很容易（只跌50%），但要再从18元回到36元则很难（需涨100%）。为确保资金安全，买股需了解其内在价值。如果具有一定的安全边际，即使买后下跌，心里也不慌。如2003年10月以20多元价买入贵州茅台并长期持有，经过多年来不断送股派息，如今就会赚得盆满钵满。

　　二、买股先挑行业再选个股。

　　首先是锁定景气度上升并持续发展的行业，分享其成长利润；其次选符合国家近期产业调整方向、受政策扶持的龙头公司；再次看价值，瞄准股价远低于企业内在价值或未来产品转型和大股东实力雄厚的个股。股价反映的是预期，高景气度行业的个股等到散户察觉时，股价早已高企。但许多行业是周期性的，如钢铁、石油和有色等板块，可在经济循环周期的低谷时，以超低值买入，待景气度回升到高潮再卖出，这是一种较为稳妥的投资方法。

　　三、多点逆向思维。

　　每当市场人士都在评论大盘还要跌到某点甚至更低时，散户恐慌斩仓出局的多。其实此时要冷静思考，因为行情往往是置之绝境而后生。在高位屡出利空，股市一时不跌，是机构来不及派发筹码；在低位频出利好，反而不涨还跌，是机构尚未捡足廉价筹码。大盘深幅调整后，想想下方还有多少空间；反之，涨到相对高位时，想想后面还隐藏多少利空没兑现。

　　操作策略

　　一、基本面分析为主，辅以趋势与技术分析。

　　以国家宏观经济形势为主导，参考上市公司内在价值，紧跟大趋势，忽略小反弹，进行大波段操作的胜率较高。

　　二、波段操作是王道。

　　价格的短期变化，散户是无法主宰的，而长期变化是公司盈利能力增减在股价上的反映，是可以把握的。关注底部休整时间较长或先于指数见底并已趋稳的价值低估股票，在严重高估时卖出。

　　三、顺应潮流。

　　渔夫根据大海潮起潮落的自然规律，确定什么时候打鱼和晒网。股海如潮，何时该炒，何时该休养生息，也要遵循股市规律。渔民出海，一看天气，二观潮汛，三寻鱼群。股民炒股，一看政策，二懂技术，三觅。

延伸阅读：市净率是什么?

市净率指的是每股股价与每股净资产的比率。市净率可用于投资分析，一般来说市净率较低的股票，投资价值较高，相反，则投资价值较低;但在判断投资价值时还要考虑当时的市场环境以及公司经营情况、盈利能力等因素。

市净率的计算方法是：市净率=(P/BV)即：每股市价(P)/每股净资产(Book Value)

股票净值即：公司资本金、资本公积金、资本公益金、法定公积金、任意公积金、未分配盈余等项目的合计，它代表全体股东共同享有的权益，也称净资产。净资产的多少是由股份公司经营状况决定的，股份公司的经营业绩越好，其资产增值越快，股票净值就越高，因此股东所拥有的权益也越多。